_edited.png)
عايز تِكسب كويس بس هل المخاطرة تستاهل؟ - كل اللي لازم تعرفه عن عوائد الاستثمار المعدلة للمخاطر
- Ahmed Ehab
- قبل 4 أيام
- 2 دقيقة قراءة
الكل بيحلم يكسب فلوس كتير من الاستثمار، بس المهم مش بس المكسب، لازم نفكر في حاجة تانية مهمة جداً، وهي المخاطرة. الاستثمار اللي بيكسب كتير ممكن يكون فيه مخاطرة عالية والعكس صحيح. هنا بييجي دور عوائد الاستثمار المعدلة للمخاطر.
هي عبارة عن مقاييس بتساعدنا نقارن بين عوائد استثمارات مختلفة ونشوف مين فيهم أحسن. بتاخد في الاعتبار المكسب اللي ممكن تحققه و حجم المخاطرة اللي هتاخدها عشان تِوصله.
ازاي نحسب عوائد الاستثمار المعدلة للمخاطر؟
فيه معادلات مختلفة بتستخدم حسب الهدف المطلوب، هنشوف مع بعض طريقة حساب نسبة شارب (Sharpe Ratio) اللي تعتبر من أشهر المعادلات:
نسبة شارب = (العائد على الاستثمار - العائد على سندات الخزانة الأمريكية) / الانحراف المعياري
مثال:
افترض إنك استثمرت في أسهم شركة معينة وحققت عائد سنوي قدره 15%.
العائد على سندات الخزانة الأمريكية في نفس السنة كان 5%.
الانحراف المعياري لعائد الأسهم دي كان 10%.
بنحط البيانات دي في المعادلة:
نسبة شارب = (15% - 5%) / 10% = 1
كلما زادت نسبة شارب كلما كان الاستثمار أفضل (بالمقارنة باستثمارات تانية بنفس درجة المخاطرة). في الحالة دي، نسبة شارب = 1 بتِفيد إن العائد الزيادة عن سندات الخزانة الأمريكية (10%) حاصل بسبب نفس درجة المخاطرة (10%).
نقدر نحسب ده عن طريق الاكسل؟
أكيد! الاكسل فيه معادلات جاهزة لحساب نسبة شارب وغيرها من معادلات عوائد الاستثمار المعدلة للمخاطر. كل اللي عليك هو ادخال البيانات المطلوبة في الخانات المناسبة.
فين ممكن نستخدم عوائد الاستثمار المعدلة للمخاطر؟
المستثمرين يقدروا يقارنوا بين عوائد صناديق الاستثمار المختلفة، الأسهم، السندات، أو أي نوع استثمار تاني. و بتساعدهم يختاروا الاستثمارات اللي تحقق توازن بين العائد والمخاطرة.
عوائد الاستثمار المعدلة للمخاطر بتقولنا إيه؟
بتقولنا مين فيهم أحسن و مناسب لأهدافنا الاستثمارية أكتر. ممكن نلاقي عائد استثمار مرتفع بس مخاطرة عالية، واستثمار تاني عائده متوسط بس مخاطرته قليلة. عوائد الاستثمار المعدلة للمخاطر بتساعدنا ناخد قرار استثماري ذكي ونختار الاستثمار اللي يوفر عائد كويس مع مستوى مخاطر مقبول.
هل فيه حدود لاستخدام عوائد الاستثمار المعدلة للمخاطر؟
أكيد طبعاً, لأن المعادلات اللي بتُستخدم عادةً بتفترض إن عوائد الاستثمار بتتوزع بشكل طبيعي (bell curve)، لكن الواقع ممكن يختلف. كمان صعوبة توقع العائد المستقبلي على الاستثمارات ممكن يقلل من دقة النتايج.
الخاتمة
عوائد الاستثمار المعدلة للمخاطر أداة مهمة جداً للمستثمرين عشان يقدروا ياخدوا قرارات استثمارية مدروسة.و بتساعدهم يوازنوا بين العائد والمخاطرة ويختاروا الاستثمارات اللي تناسب أهدافهم أكتر. بس لازم نفضل واقعيين ونفهم إن المعادلات المستخدمة ليها حدود، ودايماً لازم ندرس كل استثمار بعناية و نستعين بخبراء ماليين قبل ما ناخد قرار استثماري كبير.
تعرف علي المحاضرات التي يقدمها العسال في مجال الاكسل و تحليل البيانات و التحليل المالي
كورس المعادلات الاكثر استخداما
- تعلم اكثر من 30 معادلة مهمه في الاكسل تساعدك في 85% من مشاكل الاكسل و تضعك علي طريق الاحتراف
تعليقات